Lohnt es sich, die maximale steuerfreie Pauschale (Rentenbeginnpauschale) von Ihrer Pensionskasse zu nehmen?

In vielen Ländern, wie beispielsweise in Großbritannien, können Sie im Ruhestand einen Pauschalbetrag von Ihrem Rentensystem abheben. In Großbritannien ist dieser Betrag (als Pensionsbeginnpauschale bezeichnet) steuerfrei. In Großbritannien können Sie auf diese Weise in der Regel bis zu einem Viertel Ihres Rententopfs einnehmen.

In der Regel können Sie jetzt auch Geld aus Ihrem Rentensystem "abheben", wenn es sich um einen Geldkauftopf (auch als beitragsorientierter Topf bezeichnet) handelt. Aber Sie werden darauf besteuert. Abgezogenes Geld wird als Einkommen besteuert, wenn es abgenommen wird. Daher ist es im Allgemeinen besser, kein Geld abzuheben, bis Sie es ausgeben möchten.

Die Anfangspauschale ist jedoch steuerfrei und kann sofort nach Ihrer Pensionierung gezahlt werden. Die maximale Menge zu nehmen ist also ein Kinderspiel, oder? Leider ist nichts so einfach. Sie müssen darüber nachdenken, wie sich die Einnahme des Geldes in ferner Zukunft auf Ihr Einkommen auswirkt. Es hängt auch von Ihren Umständen ab und genau davon, welche Art von Rente Sie haben.

Dieser Artikel kann Ihnen helfen, über Ihre Entscheidungen nachzudenken, ist jedoch kein Ratschlag und nicht auf Ihre individuellen Bedürfnisse zugeschnitten. Wenn Sie der Meinung sind, dass Sie über Ihre Option sprechen müssen und was Ihren persönlichen Umständen am besten entspricht, suchen Sie einen unabhängigen Finanzberater oder einen zugelassenen Finanzplaner in Ihrer Nähe.

Dieser Artikel basiert ebenfalls auf dem aktuellen britischen Recht und Steuersystem, aber die Ideen werden für andere Länder, die ebenfalls die Pauschaloption anbieten, ähnlich sein.

Was Sie aufgeben, indem Sie das Geld nehmen

Obwohl es steuerfreies Bargeld ist, ist es kein kostenloses Bargeld! Sie geben etwas auf - zukünftiges Einkommen aus Ihrer Rente. Für die meisten Menschen bedeutet dies, einen Teil eines garantierten Einkommens fürs Leben jetzt gegen Bargeld aufzugeben. Aber keiner von uns weiß, wie lange wir leben werden. Sie können sich also trotz der Steuervergünstigung nicht sicher sein, ob es Ihnen insgesamt besser geht, jetzt das Geld oder das Einkommen auf Lebenszeit zu nehmen.

Sie sollten auch überlegen, ob Sie dieses lebenslange Einkommen als "Versicherung" gegen Geldmangel benötigen, wenn Sie sehr alt sind und zu welchem ​​Zeitpunkt Sie möglicherweise den Pauschalbetrag ausgegeben haben.

Aus diesen beiden Gründen (weil Sie nicht vorhersagen können, wie lange Sie leben werden, und weil ein lebenslanges garantiertes Einkommen teilweise eine "Versicherung" gegen Geldmangel ist, wenn Sie sehr alt sind) müssen Sie ernsthaft darüber nachdenken, wie viel von Ihrer Rente möchten Sie für eine Rentenbeginnpauschale aufgeben.

Wenn Sie Ihr Geld in Ihrem Topf lassen, kann es schneller wachsen - aber Sie müssen möglicherweise mehr Steuern zahlen.

Nimmt man den Barwert für Geld?

OK, nehmen wir für eine Minute an, dass Sie bequem abwesend sind und Ihre Ersparnisse nutzen könnten, wenn Sie länger als erwartet leben. Sie müssen sich nur entscheiden, welche Option Ihnen im Laufe Ihres Lebens das meiste Geld in der Hand geben soll durchschnittlich). Sie könnten erwarten, dass Sie, wenn Sie Ihre Geldpauschale nehmen und damit eine Rente kaufen, das gleiche Einkommen erhalten, das Sie in Ihrem Rentensystem aufgegeben haben. Aber so einfach ist das nicht! Es hängt davon ab, welche Art von Rente Sie haben.

Es gibt zwei Arten von Rentensystemen: solche, bei denen Sie einen Topf Geld aufbauen und diese dann verwenden, um im Ruhestand ein Einkommen zu kaufen (diese werden als beitragsorientierte Systeme oder Geldkaufsysteme bezeichnet), oder Systeme, bei denen Sie einen Betrag aufbauen Rente auf der Grundlage einer Formel (dies sind leistungsorientierte Systeme, z. B. Endgehaltssysteme oder Karriere-Durchschnittssysteme). Steuerfreies Bargeld zu verwenden, funktioniert in jeder dieser beiden Arten von Systemen unterschiedlich.

Bargeld in leistungsorientierten Systemen aufnehmen

Diese Systeme zahlen Ihnen eine Rente, wenn Sie nach einer Formel in den Ruhestand gehen. Diese Formel beinhaltet normalerweise Ihr Gehalt (vielleicht Ihr Endgehalt oder Ihr Karriere-Durchschnittsgehalt). Das bedeutet, dass es keinen "Topf" Geld gibt, aus dem Sie Ihr steuerfreies Geld entnehmen können!

Stattdessen müssen Sie Ihre Rente in Bargeld "umwandeln". Dies ist ein bisschen wie das Umrechnen von Dollars in Pfund im Reisebüro. Es gibt einen Wechselkurs. Dieser Satz wird normalerweise von Ihrer Pensionskasse festgelegt.

Das Problem ist, dass es keine Garantie dafür gibt, dass diese "Kommutierungsrate" gleich der Höhe des Einkommens festgelegt wird, das Sie in Zukunft im Durchschnitt aus dem System erwarten würden. Es wird normalerweise weniger sein. Dies liegt zum Teil daran, dass Ihr Bargeld steuerfrei wäre und Ihre Rente nicht, so dass das System keine so großzügigen Bedingungen bieten muss, damit es sich lohnt, es in Anspruch zu nehmen (mit anderen Worten, sie behalten einen Teil der Steuervergünstigung für das System) und teilweise, um das Rentensystem vor Geldmangel zu schützen.

Alles in allem bedeutet dies, dass (ohne Berücksichtigung der Steuern) für die meisten leistungsorientierten Systeme das steuerfreie Bargeld, das Sie erhalten, geringer ist, als es Sie kosten würde, die von einem anderen Ort "pendelnde" Rente zu ersetzen! Aber obwohl das Geld "steuerfrei" ist, heißt das noch lange nicht, dass es ein gutes Geschäft ist. Sie könnten auf lange Sicht immer noch viel mehr erwarten, wenn Sie es als Rente anstelle von Bargeld nehmen. Aber alles hängt von der vom Schema festgelegten "Kommutierungsrate" ab.

Dies ist eine komplizierte Berechnung. Die meisten Menschen können dies nur durch unabhängige Beratung durcharbeiten.

Bargeld von Ihrer Rente abzuheben ist wie eine Abhebung am Geldautomaten - wenn es einmal aus ist, können Sie es nicht einfach wieder so stopfen, wie es kam.

Gordon Joly (über Flickr)

Bargeld in beitragsorientierten Systemen

Bei beitragsorientierten Systemen ist dies viel einfacher. Sie haben einen Topf Geld, den Sie im Ruhestand in ein Renteneinkommen umwandeln, sodass die Rente, die Sie aufgeben, genau die Kosten für den Kauf der Rente sind. Denken Sie daran, dass diese Kosten im Laufe der Zeit variieren und von der Art des Renteneinkommens abhängen, das Sie erhalten möchten (z. B. durch den Kauf einer Rente). Im Durchschnitt sollte es also ein gutes Geschäft sein, steuerfreies Bargeld zu nehmen, da Sie die Steuervergünstigung erhalten und erwarten, dass es im Vergleich zu den Kosten für den Kauf einer Rente herauskommt.

Wenn Sie vorhaben, Geld aus Ihrem Topf zu ziehen, anstatt (oder auch) eine Rente zu kaufen, müssen Sie Steuern auf den gezogenen Betrag zahlen. Daher ist es in der Regel besser, den Höchstbetrag zu Beginn steuerfrei zu nehmen. Aber lassen Sie Sie Ihre eigenen Umstände berücksichtigen - es kann bestimmte Situationen geben, in denen es für Sie möglicherweise nicht besser ist.

Denken Sie darüber nach, Ihr Geld nach Ihrer Pensionierung zu investieren?

Immer mehr Menschen lassen nach ihrer Pensionierung etwas Geld investiert. Wenn Sie dies in Betracht ziehen, stellen Sie sicher, dass Sie die Kompromisse zwischen Risiko und Anlagerendite verstehen, die Sie eingehen. Sie möchten ein diversifiziertes Portfolio haben, das einen höheren Anteil hochwertiger Unternehmensanleihenfonds und andere Anlagen mit geringerem Risiko (und geringerer Rendite) sowie relativ weniger Anlagen in Aktien und Anteilen umfasst.

Nichts in diesem Artikel ist ein Ratschlag. Möglicherweise möchten Sie eine unabhängige Finanzberatung in Anspruch nehmen, die auf Ihre Umstände zugeschnitten ist.

Bargeld nehmen, wenn Sie planen, in die Einkommensabnahme einzusteigen

Es gibt eine wichtige Ausnahme. Wenn Sie eine beitragsorientierte Rente haben und eine Einkommensentnahme planen. Bei der Einkommensentnahme wird anstelle eines garantierten Einkommens in Form einer Annuität von einer Versicherungsgesellschaft Ihr Topf investiert gelassen und es wird nur Geld aus dem Topf genommen. Dies ist riskanter als der Kauf einer Rente und sollte im Allgemeinen nur von den Reichen oder den finanziell Anspruchsvollen durchgeführt werden.

Wenn Sie jedoch in eine Einkommensverluste geraten, besteht eines Ihrer Hauptziele möglicherweise darin, die Steuererleichterungen zu maximieren. Wenn Sie steuerfreies Bargeld nehmen, erhalten Sie die Steuerbefreiung von der Einkommensteuer. Wenn Sie dieses Geld jedoch investieren, unterliegen zukünftige Einnahmen und Kapitalgewinne der Steuer. Wenn Sie das Geld jedoch in Ihrem Rententopf belassen, bauen Sie es weiterhin steuerfrei auf. Aber dann müssen Sie Steuern auf das Geld zahlen, entweder wenn Sie das Einkommen abziehen oder wenn Sie sterben.

Dies ist eine Situation, in der Sie auf jeden Fall einen unabhängigen Rat einholen sollten, der auf Ihre individuellen Umstände zugeschnitten ist.

Fazit

Es erscheint sinnvoll, die größte steuerfreie Rentenanfangspauschale in Anspruch zu nehmen. Es ist steuerfrei und Sie können das Geld sofort verwenden. Aber leider ist es keine offensichtliche Entscheidung. Sie sollten sorgfältig überlegen, ob Sie es sich leisten können, das zukünftige Einkommen aufzugeben, und ob das angebotene Geschäft ein gutes Preis-Leistungs-Verhältnis bietet.