Wie Sie mit der Investition in Aktien Geld verdienen (oder verlieren)

Denken Sie daran, dass der Kauf einer Beteiligung an einem Unternehmen genau das bedeutet: Sie besitzen einen Teil des Geschäfts. Wenn das Unternehmen gut abschneidet, sollten Sie Ihren Anteil an diesem Gewinn erhalten. Aber wenn es schlecht läuft, können Sie einen Teil oder das gesamte Geld verlieren.

Deshalb ist es wichtig zu verstehen, worauf Sie sich einlassen, wie Sie damit Geld verdienen und was passieren kann, wenn alles schief geht. In diesem Artikel werden die wichtigsten Möglichkeiten erläutert, wie Unternehmen ihren Aktionären eine Kapitalrendite bieten.

William Cresswell (über Flickr)

Gewinnbeteiligung: Dividendenzahlungen

Wenn ein Unternehmen einen Gewinn erzielt, kann es seinen Aktionären dies ganz oder teilweise als Dividendenzahlung zahlen. Die Gewinne, die sie nicht auszahlen, werden als Gewinnrücklagen bezeichnet und können verwendet werden, um in das Wachstum des Geschäfts zu investieren, neue Geschäfte zu erwerben oder als Puffer gegen schlechte Zeiten.

Eine Dividendenzahlung ist eine Form von Kapitalerträgen (im Gegensatz zu einem Kapitalgewinn - für die Differenz zwischen Kapitalerträgen und Kapitalgewinnen siehe diesen Artikel hier). In den meisten Ländern werden Dividenden als Einkommen besteuert, was mit einer gewissen Anpassung der bereits gezahlten Unternehmenssteuern möglich ist.

Einige Unternehmen zahlen regelmäßig eine Dividende (die mit der Zeit zunimmt). Dies ist attraktiv für bestimmte Arten von Anlegern, die ein regelmäßiges Einkommen bevorzugen, wie z. B. einige Rentensysteme oder einzelne Rentner.

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Ein Anteil am Wert der Gesellschaft: Kapitalgewinne

Die andere Möglichkeit, eine Rendite auf Ihre Aktien zu erzielen, ist ein Kapitalgewinn: Mit anderen Worten, der Marktpreis Ihrer Aktien steigt.

Für große Unternehmen, in denen Aktien häufig gekauft und verkauft werden, ist dies relativ einfach zu messen (denken Sie jedoch daran, dass Sie einen Kapitalgewinn erst dann wirklich ausgeben können, wenn Sie ihn durch den Verkauf Ihrer Aktien gesichert haben). Für kleine Unternehmen und Startups kann es jedoch schwierig sein, den Marktpreis der Aktien zu bestimmen, bis Sie sie tatsächlich verkaufen.

Wenn die Märkte rational sind und ordnungsgemäß funktionieren, sollte der Kurs der Unternehmensaktien natürlich die erwarteten zukünftigen Gewinne widerspiegeln. Aktienkurs und Gewinn hängen also immer noch zusammen - wenn auch etwas weniger direkt als bei Dividendenzahlungen. Dies gilt eher für große Unternehmen, in denen viele Aktien gehandelt werden.

Manchmal geben Unternehmen Geld über einen Aktienrückkauf an die Aktionäre zurück, anstatt Dividenden zu zahlen. Ein Aktienrückkauf (weil er die Anzahl der ausgegebenen Aktien verringert) erhöht den Aktienkurs und gibt allen Anlegern eine Rendite.

Ein Grund für Unternehmen, dies zu tun, ist, dass einige Anleger aus steuerlichen oder anderen Gründen lieber Kapitalgewinne (aus dem steigenden Aktienkurs) als Erträge (aus Dividenden) erzielen. Dies könnte auch eine Möglichkeit sein, ein bestimmtes Aktienkursziel zu erreichen, das sie sonst verfehlen würden.

Ein Cruncher Original

Wie hilft das?

Wenn wir dies wissen, können wir als Investoren klar darüber nachdenken, in welche Unternehmen wir investieren sollen.

Erstens könnten Sie sich für eine Investition entscheiden, wenn Sie glauben, dass ein Unternehmen in Zukunft gute Gewinne erzielen wird, die es ihm ermöglichen, Geld entweder als Dividende oder als Aktienrückkauf im Verhältnis zu seinem aktuellen Preis an Sie zurückzugeben. Dies ist im Grunde eine Anlagephilosophie namens "Value Investing" (bekannt geworden durch Warren Buffet). Dies konzentriert sich auf den Kauf von Aktien von Unternehmen, wenn diese billig sind (dh einen guten Wert haben).

Oder Sie glauben, dass der Aktienkurs aufgrund der gestiegenen Nachfrage steigen wird (weil andere Anleger die Aktien kaufen werden). Der Schlüssel hier ist zu verkaufen, bevor es alle anderen tun. Dies wird als "Trendinvesting" oder "Momentum Investing" bezeichnet. Es bedeutet, der Menge zu folgen, aber anzuhalten, bevor sie sich umdrehen und in die andere Richtung rennen.

Wenn sich die Märkte rational verhalten, werden theoretisch der erste und der zweite Grund immer zusammen auftreten. Aber in Wirklichkeit passiert das nicht immer so.

Langfristig werden Sie mehr Geld verdienen als die meisten Menschen, wenn Sie bessere Entscheidungen treffen als die meisten Menschen. Aber gute Entscheidungen zu treffen ist schwierig und man weiß nur wirklich, ob es eine gute Investition im Nachhinein war.

Das Wichtigste ist jedoch, froh zu sein, dass Ihre Investitionen Ihren Umständen entsprechen und Sie eine zusätzliche Rendite erhalten, wenn Sie zusätzliche Risiken eingehen, und dass Sie mit den Folgen der eingegangenen Risiken fertig werden können.

Dies ist relevanter, wenn Sie investieren, indem Sie einige Unternehmen auswählen, um Aktien zu kaufen, und nicht ein vielfältiges Portfolio von Anlagen (z. B. über einen passiven Index-Tracker-Fonds). Aber auch bei passiven Anlagen müssen Sie auswählen, in welche Märkte und in welche Vermögenswerte Sie investieren möchten, sodass Sie immer noch die Vor- und Nachteile berücksichtigen müssen, wenn Sie Ihr Geld in diese Vermögenswerte stecken.

In Aktien zu investieren ist nie einfach, beinhaltet immer ein Risiko für Ihr Geld und es ist nur sehr wenig garantiert. Wenn Sie klar darüber nachdenken, wie Sie mit Aktien Geld verdienen können, können Sie leichter beurteilen, ob eine bestimmte Investition für Sie gut ist, und Sie können sicherstellen, dass Sie mit den Risiken für Ihr Geld zufrieden sind.

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